Les actifs sont principalement investis dans des actions de holdings sises dans l’Espace économique européen (EEE) et dans des pays qui sont membres de l’Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE). Les actifs peuvent aussi être investis, dans une moindre mesure, dans des holdings cotées en bourse dans d’autres pays. L'objectif du compartiment est de générer un rendement en termes absolus le plus élevé possible plutôt que de surpasser les indices boursiers et, dans le même temps, limiter les risques.

Les produits provenant des actions reçus par le compartiment Value Square Fund Business Holdings DBI-RDT sont versés.

La volatilité de la valeur nette d'inventaire peut être élevée en raison de la composition du portefeuille. Cela signifie que le prix d'une part peut changer du tout au tout en très peu de temps, à la hausse ou à la baisse. En d'autres termes, la volatilité renvoie au degré d'incertitude concernant les fluctuations de la valeur d'une part. C'est pourquoi nous recommandons un horizon de placement minimal de 8 ans ; par conséquent, vous détenez donc une part dans le portefeuille pendant au moins 8 ans.

Objectifs et politique d'investissement

La sélection des actions s'effectue en fonction d'une analyse des titres et d’une approche ascendante (bottom-up), dans lesquelles l'accent est mis sur le principe de la gestion de portefeuille axée sur la valeur.

Le risque de marché, le risque de rendement, le risque de change, le risque de liquidité et le risque dépendant de facteurs externes constituent les principaux risques pour ce compartiment. Le risque de marché est le risque de baisse de l’ensemble du marché ou d’une catégorie d’actifs, susceptible d’affecter le prix et la valeur des actifs en portefeuille. Le risque de rendement est le risque pour le rendement. Le risque de change est le risque que la valeur des actifs en portefeuille puisse être affectée par des variations des taux de change. Le risque de liquidité est le risque qu’une position ne puisse pas être liquidée en temps opportun à un prix raisonnable. En ce qui concerne le risque de capital, le compartiment n'offre aucune garantie du capital. Le risque dépendant de facteurs externes est le risque que la législation sur le système de Revenus Définitivement Taxés change.

DBI

Ce fonds est un fonds dit "RDT" (Revenus Définitivement Taxés).  Cela signifie que si le fonds répond à toutes les conditions fiscales, le titulaire d'une part ne paie pas l'impôt sur les sociétés sur les dividendes distribués. Cette exemption s'applique uniquement aux personnes morales belges qui investissent dans ce fonds. Une personne physique paie toujours 30% précompte mobilier sur les dividendes versés. Consultez votre conseiller fiscal pour plus d'informations sur votre situation fiscale.

Chiffres clés et informations pratiques

Compartiment de	Value Square Fund, sicav belge
Date de début	31 juillet 2018
Code ISIN	BE6304695834
Durée	Indéterminée
Horizon de placement	Un minimum de huit ans est recommandé
Parts	Distribution
Frais d'entrée	Maximum 3% au profit de la sicav
Frais de sortie	Nul
Commission de performance	Nul
Frais courants	1,40%
Souscriptions	Tous les jours, avant 12h00
Montant minimum de la souscription	1 part
Rapport à propos de la VNI	De Tijd, www.value-square.be
Taxe boursière	Nul
Prix initial de souscription	25 EUR

Le terme "fonds" peut renvoyer à un organisme de placement collectif sous la forme d'une société (sicav) ou un compartiment d'une sicav.