DBI-fondsen blijven een troef voor vennootschappen.
Ontdek hoe Value Square deze oplossing inzet om uw vermogen structureel te versterken.
De DBI-aftrek zorgt ervoor dat dividenden tussen vennootschappen niet dubbel worden belast. Maar de voorwaarden om rechtstreeks in aandelen te beleggen met behoud van DBI-aftrek zijn de voorbije jaren sterk verstrengd.
Strengere regels voor individuele aandelen
Vennootschappen moeten voldoen aan drie voorwaarden: minstens 10% van de aandelen of €2,5 miljoen investeren, de aandelen één jaar aanhouden en aantonen dat de winst van de doelvennootschap normaal is belast.
Vanaf aanslagjaar 2026 moeten grote vennootschappen bovendien een investering van €2,5 miljoen boeken als financieel vast actief én een duurzame economische band aantonen, iets wat bij beursgenoteerde aandelen quasi onmogelijk is.
Gevolg: voor de meeste vennootschappen wordt rechtstreeks beleggen in individuele aandelen niet langer werkbaar.
Waarom de DBI-bevek aantrekkelijker wordt
Een DBI-bevek biedt een flexibel en fiscaal efficiënt alternatief:
- Geen minimuminvestering
- Geen 10%-participatievereiste
- Geen verplichte aanhoudtermijn
- Fondsbeheer zorgt ervoor dat de beleggingen voldoen aan DBI-voorwaarden.
Daardoor komt het dividend uit de bevek in aanmerking voor DBI-aftrek, zonder de zware beperkingen van individuele aandelen.
Nieuwe regels voor DBI-beveks
- Vennootschappen moeten een minimumbezoldiging toekennen aan een bestuurder: €45.000 in 2025, €50.000 vanaf 2026.
- Bij verkoop van deelbewijzen geldt een meerwaardebelasting van 5%.
- Een inkoop door het fonds blijft wél DBI-vriendelijk.
Wat zijn de risico's?
- DBI-beveks beleggen in aandelen. Dat betekent doorgaans meer schommelingen in de waarde van het fonds, maar ook mogelijk betere rendementsvooruitzichten op langere termijn.
- Houd er ook rekening mee dat deze DBI-beveks geen vast rendement, geen kapitaalbescherming en geen vervaldag hebben.
Conclusie
Voor vennootschappen die fiscaal efficiënt willen beleggen zonder grote participaties of langdurige verplichtingen, is de DBI-bevek een aantrekkelijk en praktisch instrument. Value Square biedt verschillende DBI-fondsen aan om aan deze behoefte te voldoen.
